美股三大指数昨晚全线收涨，道指和标普500指数更是实现了八连涨，这在当前的不确定环境下确实有点出人意料。
不过，盘后苹果和亚马逊的财报出来后，股价双双下跌，显示市场情绪仍然谨慎。今天我们就来聊聊全球市场的最新动态和值得关注的热点。
| 市场/指数 | 涨跌幅 (%) | 收盘点位/价格 |
|---|---|---|
| 道琼斯指数 | +0.21% | 40752.96 |
| 标普500指数 | +0.63% | 5604.14 |
| 纳斯达克指数 | +1.52% | 17710.74 |
| 英国富时100 | +0.02% | 8496.8 |
| 日经225指数 | +1.13% | 36452.30 |
| 现货黄金 | -1.53% | $3238.18/盎司 |
| WTI 原油 | +1.29% | $58.72/桶 |
| 公司 | 涨跌幅 (%) | 备注 |
|---|---|---|
| 微软 (Microsoft) | +7.63% | 市值超苹果重回第一 |
| Meta (Facebook) | +4.23% | - |
| 英伟达 (Nvidia) | +2.47% | - |
| 礼来 (Eli Lilly) | -11% | 创2008年来最大单日跌幅 (Zepbound销售不及预期) |
| 苹果 (Apple) | 盘后下跌 | 财报后下跌 |
| 亚马逊 (Amazon) | 盘后下跌 | 财报后下跌 |
这波涨势主要得益于美国宏观经济数据表现良好、企业业绩超预期、美联储释放鸽派信号以及国际贸易局势缓和的共同作用。不过，礼来跌超11%，创2008年以来最大单日跌幅，主要是因为其减肥药Zepbound销售不及预期。
欧洲方面，由于劳动节假期，多数欧洲市场休市，英国富时100指数小幅上涨0.02%，报8496.8点。亚太市场同样因劳动节休市较多，日经225指数涨1.13%，报36452.30点。
大宗商品市场波动较大。国际黄金价格连续第三日下跌，现货黄金跌1.53%至3238.18美元/盎司，主要受到贸易紧张局势缓和信号、黄金消费大国休假以及市场聚焦周五美国非农就业报告的影响。原油市场则出现深V反弹，WTI原油较日低反弹超过2.5美元，最终收涨1.29%，报58.72美元/桶。
美元指数三日连涨，自4月16日以来首次收复100关口，最终收涨0.545%，报100.18。美债收益率在美盘ISM制造业数据超预期后强势拉升，基准的10年期美债收益率收报4.221%。
美国国家经济委员会主任哈塞特表示，预计当地时间5月1日将有关税消息宣布。美国副总统万斯透露，印度可能成为首批达成贸易协议的国家之一。
此外，美国海关和边境保护局已证实，加拿大和墨西哥制造的汽车零部件属于《美加墨协议》的一部分，将免于25%的关税。这些信息表明，特朗普政府可能正在寻求与主要贸易伙伴达成协议，以缓解全球贸易紧张局势。
有消息称，近期美方通过多种渠道主动与中方接触，希望就关税问题进行谈判。特朗普和其经贸团队也频频放风，称美国正在与中国进行经贸谈判。从谈判角度看，目前美国可能是更着急的一方，因为特朗普政府面临多重压力。不过，在美国有实质性举动前，中方似乎没有急于与美方谈判的必要。
关税政策的不确定性已经开始影响企业决策。苹果CEO库克在财报电话会议上表示，如果贸易措施不变，6月当季的成本将增加9亿美元。
他还透露，苹果已经将约一半面向美国市场的iPhone生产转移到了印度，大部分其他产品则转移到了越南。通用汽车则下调了全年盈利预期，称关税敞口目前高达50亿美元。
美国至4月26日当周初请失业金人数为24.1万人，高于预期的22.3万人，创下2025年2月以来新高。此前，美国4月"小非农"也意外爆冷，ADP就业人数仅增加了6.2万人，是过去九个月以来的最低增长速度。
如果这种趋势持续，可能表明被视为"具有韧性"的美国就业市场正开始走弱，这将影响美联储的货币政策决策。
阿波罗全球管理公司还给美国经济衰退画了个时间表，说5月港口停运、卡车货运停止，然后是零售裁员，到夏天就正式衰退了。这预测有点大胆。
美国商会急着给白宫写信，要求赶紧给小企业豁免关税，特别是那些美国国内不生产的东西，比如咖啡、香蕉啥的，还有些工业原料。他们甚至要求给那些能证明因为关税导致裁员的公司也开个口子。
美国财长贝森特表示，2年期国债收益率低于10年期国债收益率，这一信号表明美联储应该降息。她还提到，美国家庭消费强劲，GDP下降可能是由于进口商品的库存积压所致，预计GDP数据将被修正。这些言论显示，美国政府可能希望美联储尽快降息以支持经济。
苹果第二财季业绩略超预期，每股收益1.65美元，营收953.6亿美元。不过，大中华区营收160亿美元，低于预期的168.3亿美元。苹果董事会授权回购不超过1000亿美元股票，并提高派息。
亚马逊第一季度每股收益为1.59美元，营收1557亿美元，均超预期。但公司预计第二季度经营利润130亿美元至175亿美元，低于分析师预期的178.2亿美元。
微软表现亮眼，股价大涨7.63%，市值突破3.20万亿美元，超过苹果重夺全球市值第一。有趣的是，微软正与马斯克旗下的xAI进行洽谈，计划通过Azure云服务托管Grok AI模型，这可能会进一步加剧与合作伙伴OpenAI之间的紧张关系。
特斯拉方面，有报道称特斯拉董事会启动寻找继任马斯克首席执行官一职的程序，但特斯拉董事长Robyn Denholm随后澄清称，这一报道"完全不实"，董事会对马斯克继续执行未来增长计划的能力充满信心。
此外，特斯拉电池架构负责人、资深员工Vineet Mehta即将离职，这是继去年4月电池与动力总成负责人Drew Baglino离职后，特斯拉电池团队又一次高层变动。
| 车企 | 4月交付量 | 同比/环比增长 | 备注 |
|---|---|---|---|
| 小鹏汽车 | 3.5万台 | 同比增长273% | - |
| 理想汽车 | 3.39万辆 | 同比增长31.6% | - |
| 小米汽车 | 超2.8万台 | - | SU7 Ultra开始交付 |
| 零跑汽车 | 4.1万台 | 同比增长173% | 增速再创新高 |
| 蔚来公司 | 2.39万台 | 同比增长53% | - |
| 比亚迪 (4月) | 超38万辆 | - | (前4月累计销量138.09万辆, 同比+46.98%) |
这些数据显示，国内新能源汽车市场仍保持较高增速。
中指研究院数据显示，4月百城新建住宅均价为16764元/平方米，环比结构性上涨0.14%，同比上涨2.50%。杭州新房价格环比上涨0.95%，居百城首位，上海环比上涨0.61%。
二手房方面，核心城市二手房市场维持一定活跃度，但在挂牌量较高情况下，"以价换量"仍是市场主流，4月百城二手住宅均价为13892元/平方米，环比跌幅扩大至0.69%，同比下跌7.23%。
1-4月，房地产TOP100企业拿地总额3608亿元，同比增长26.6%，增幅较上月减少4.0个百分点。
上海市房管局透露，4月份上海市一二手住房合计成交231万平方米，同比增加21%，总体符合"金三银四"的市场运行规律。4月上海市二手住房共成交2.07万套，连续7个月超过1.5万套的荣枯线。
美乌共同创建乌克兰重建投资基金，旨在吸引全球投资注入乌克兰。乌方公布美乌矿产协议的主要条款：
美国总统特朗普宣布提名迈克·沃尔兹为下一任美国驻联合国大使。美国国务卿鲁比奥将兼任国家安全顾问，同时继续在国务院发挥其作用。
这一人事变动与白宫"群聊泄密门"事件有关，美媒此前爆料称，美国国家安全顾问沃尔兹及其副手亚历克斯·黄即将离职。
特朗普还在社交媒体上发文称，任何从伊朗购买石油或石化产品的国家或个人都将遭受美国制裁，将被禁止与美国做生意。与此同时，原定于5月3日举行的伊美第四轮间接谈判因故将改期举行。
交通运输部消息显示，"五一"假期第一天，预计全社会跨区域人员流动量超3.4亿人次，比去年"五一"假期首日增长8.0%。
5月1日，全国铁路预计发送旅客2250万人次，计划加开旅客列车1341列。4月30日，全国铁路发送旅客1831.6万人次、同比增长11.5%，运输安全平稳有序。
截至目前，2025年五一档电影新片总票房(含点映及预售)突破2亿元。影片《水饺皇后》《雷霆特攻队*》《猎金·游戏》《人生开门红》《幽灵公主》《苍茫的天涯是我的爱》暂列前六。
五一假期首日，作为黄金珠宝集聚区，深圳水贝黄金价格下调到780元/克。高盛商品交易员Adam Gillard表示，劳动节假期前夕，中国交易员抛售了近100万盎司黄金，几乎完全清空了上周买入的仓位，导致在岸总持仓较历史高点回落5%。
再来点轻松的八卦和趣闻。巴菲特老爷子的伯克希尔哈撒韦最近表现很抢眼，在市场波动的时候大幅跑赢标普500，再次证明了“股神”的价值投资理念在不确定时期的魅力。
有人开玩笑说，老爷子又一次证明了他是GOAT（Greatest Of All Time）。他总是在市场狂热时保持冷静，囤积现金，在市场恐慌时果断出手。这次股东大会马上要开了，估计大家又都等着听他的“圣经”了。
英伟达的黄仁勋，虽然公司赚翻了，但他本人十年来首次加薪，基本工资涨了近50%，总薪酬接近5000万美元，还包括350万美元的安保和司机费用。谷歌CEO皮查伊的安保和差旅费也高达827万美元。看来当科技巨头的CEO，安保开销也是一笔巨款啊。
日本那边最近出了“大米盗贼”，专偷水稻，也是挺奇葩的。